新掌門護航 友邦加緊籌劃上市引發兩大猜想

　　7月19日，美國國際集團(AIG)旗下亞洲業務部門友邦保險(AIA)迎來新掌門人。曾任英國保誠集團首席執行官(CEO)的馬克·塔克接替麥智信，入主這家亞洲頂級保險公司。AIG首席執行官本默切在當天發表的聲明中稱，這一變動對于推進友邦保險進行首次公開募股(IPO)是必要的，“我們為確保友邦成功IPO選擇了最好的團隊”。

　　對此不少分析人士有更深一步的解讀，認為友邦上市后可能會從AIG中獨立出來，并有可能利用上市籌集到的資金對保誠亞洲公司發起收購。

　　或計劃脫離AIG

　　本默切在19日發布的一份聲明中表示，在權衡了多種選擇后，AIG認為對友邦而言IPO是最好的選擇，將“盡快”推動友邦在香港市場上市。本默切稱，無法給出確切的上市時間，時機當視監管機構批準和市場條件而定。知情人士則稱，IPO具體時間可能在今年10月底或11月初。

　　有媒體援引消息人士的話稱，友邦保險已經開始與潛在戰略投資者展開商談，計劃將超過一半的公司股份在香港市場掛牌上市，最終確保公司能夠從AIG中獨立出來。據悉，在同意加盟友邦保險前，塔克已經要求AIG方面保證允許友邦上市后立即尋求獨立。

　　目前塔克正在與來自新加坡、香港及中國內地的監管機構和潛在投資者舉行談判。知情人士稱，友邦保險計劃向戰略投資者募資超過50億美元，并通過IPO籌資120億至150億美元，這將使得該公司估值超過340億美元。

　　眼下，已經有多家機構顯露出大規模參股友邦保險的意向。此前在英國保誠為收購友邦進行大規模配股融資時，新加坡主權財富基金政府投資公司(GIC)曾認購了其中的50億美元。另一只新加坡主權基金淡馬錫一直以來也對友邦頗感興趣。

　　在保誠收購友邦案宣告失敗后，AIG一直在加速推進友邦IPO，希望通過剝離友邦資產來籌資償還其拖欠的1823億美元政府救助金。本默切還計劃在剝離友邦和另一美國非壽險業務部門后，將AIG業務聚焦于全球范圍的財產和意外災害保險以及美國的壽險和退休服務。資料顯示，目前友邦保險有超過2300萬個客戶，在包括中國、印度、澳大利亞等15個國家和地區設立分支機構。

　　可能收購保誠業務

　　有分析人士認為，AIG欽點塔克作為友邦新掌門人，最終可能是計劃發起對保誠亞洲公司的收購。離岸資本公司駐英國分析師弗拉納根表示：“這一新聞會引發猜想，就是友邦上市這一步可能是為今后收購保誠做準備，其最終目標是收購保誠亞洲部門并將其整合進自己的業務。”

　　高登咨詢公司分析師科恩斯也表示，在完成IPO后，塔克可能會帶領友邦收購保誠亞洲公司，塔克的任命“增加了這種可能性”，友邦在香港上市也可以為這一行動融資。

　　路透社分析稱，如果友邦與保誠亞洲業務合并，交易折現值約為80億美元，這筆交易將締造亞洲迄今為止最大的保險商，在香港等市場接近壟斷。

　　資料顯示，塔克1986年加入保誠集團，1992年至2003年任保誠亞洲公司CEO，2005年5月到2009年9月擔任保誠集團CEO。在此期間，塔克致力于擴大公司在亞洲的業務拓展，幫助保誠成為英國首屈一指的保險商。AIG也對塔克有較高的評價,認為他“制定并領導實施的戰略推動保誠在全亞洲迅速成長，并在該地區取得強大地位”。 （記者 楊博 ）