個案資料

　　李先生一家是一個在北京打拼的家庭，辛辛苦苦的幾年之后終于小有成績。李先生，34歲，某IT公司的銷售經(jīng)理，年收入9萬元左右。李太太，31歲，在廣告公司做行政管理，年收入9萬左右。有個4歲的孩子。父母均健在，住在老家。

　　目前家庭消費(fèi)比較混亂，夫妻倆對于平時花銷沒多少概念，目前月消費(fèi)6500元，包括租房的1700元。家里目前有存款9萬。并且在老家有一套70萬左右的房產(chǎn)，有房貸8萬，現(xiàn)已出租。

　　理財目標(biāo)

　　●想在北京購房

　　●為全家置備保險保障

　　財務(wù)狀況分析

　　李先生家財務(wù)狀況比較良好，財務(wù)風(fēng)險系數(shù)中等。主要是因?yàn)榧彝ヘ?fù)債少，保證了危機(jī)時刻負(fù)債不會影響家庭財務(wù)的安全。但是家庭消費(fèi)支出不慎合理，有些“糊涂賬”。目前家庭收入單一，夫妻雙方的收入是家庭絕對的經(jīng)濟(jì)來源。在有寶寶的情況下，夫妻雙方的保障應(yīng)該提早完善，避免萬一的情況發(fā)生下，收入中斷造成的家庭財務(wù)情況的惡化。

　　此外，家庭資產(chǎn)結(jié)構(gòu)不夠完善，大部分資產(chǎn)屬于無法給家庭帶來現(xiàn)金流入的房產(chǎn)，嚴(yán)格意義上講，這種資產(chǎn)并不是合理的資產(chǎn)。所以在未來的生活中，應(yīng)有意識地改變這樣的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，增加金融資產(chǎn)的投入。

　　理財建議

　　保險規(guī)劃以定期消費(fèi)型為主

　　如何確定家庭的保額是保險規(guī)劃的前提，對于小李的家庭來說，孩子的教育以及父母的養(yǎng)老是目前家庭的責(zé)任，所以除了日常消費(fèi)支出應(yīng)有的保額外，上述兩項也應(yīng)加入目前的家庭保額中。

　　根據(jù)統(tǒng)計局的測算，在大中城市生活，小孩從出生到大學(xué)畢業(yè)所有的費(fèi)用為50萬，目前孩子4歲，未來生活以及教育費(fèi)用的支出可能仍需40萬，所以家庭保額增加40萬。夫妻雙方父母均健在，但有兄弟姐妹一起承擔(dān)贍養(yǎng)的義務(wù)，所以贍養(yǎng)費(fèi)用為雙方共30萬，目前的家庭消費(fèi)是年消費(fèi)8萬元。根據(jù)以上的計算，則家庭總共保額為150萬。夫妻收入基本相當(dāng)，故雙方各承擔(dān)一半的費(fèi)用，即各75萬。

　　根據(jù)家庭目前的收入狀況以及年齡結(jié)構(gòu)，家庭用于保障的保費(fèi)估計在9000-10000元，每個月為800-900元之間較為合適。所以保險的選擇以消費(fèi)型的定期險為主。

　　債券型基金儲備養(yǎng)老醫(yī)療金

　　由于保險規(guī)劃以定期消費(fèi)型的保障為主，所以自己需要額外籌措養(yǎng)老期間的醫(yī)療儲備金，由于此筆費(fèi)用沒有金額上的限制，但根據(jù)以往的經(jīng)驗(yàn)，此額度為50萬比較合適。此項規(guī)劃要求投資波動性極小，所以我們建議李先生以投資債券型的基金為主。如果按照年化收益5%來計算，60歲時想要籌集50萬作為家庭醫(yī)療專項儲備金，則現(xiàn)在每個月需要定投700元。

　　除此項專項醫(yī)療儲備金外，家庭需要準(zhǔn)備額外的養(yǎng)老金以保障未來養(yǎng)老生活的質(zhì)量。此項規(guī)劃對于金額上的要求并沒有嚴(yán)格的規(guī)定，而且時間期限較長，建議李先生可以考慮股票混合型基金，或者保險中的投連產(chǎn)品的定投方式慢慢積累。

　　賣掉鄉(xiāng)居支付首付

　　李先生考慮在京購買房子，首先首付以及利率會比較高。假定購買的是100萬房價的房子。根據(jù)李先生現(xiàn)有的工資收入，以及現(xiàn)有的消費(fèi)和其他規(guī)劃的預(yù)用款，合理的月按揭額為3000元。考慮到現(xiàn)有老家如果房屋出租可能帶來的額外收入，估計額度為1200-1700元之間，則家庭合理每月按揭最高為4500元，按照20年等額本息計算，可貸款額度為54萬，缺口為46萬。以現(xiàn)在家庭資產(chǎn)情況來看，短期內(nèi)完成46萬的積累較困難。但如果提高貸款額度，則又會成為“房奴”，影響目前家庭的生活質(zhì)量。

　　實(shí)現(xiàn)購房計劃還有一種理論可行性方案就是賣掉老家的房子，所得款項作為北京買房首付。這種方式有個風(fēng)險在于在當(dāng)今房地產(chǎn)的情況下，房屋的交易可能是有價無市，無法賣到理想的價格，造成一定的損失。賣掉老家的房子還有一點(diǎn)需要考慮，萬一以后有回老家的打算，回去之后仍需要解決長期住處的問題，相當(dāng)于未來在老家還要遇到買房的困擾。

　　（理財顧問：北京東方華爾理財團(tuán)隊提供）