基金經(jīng)理動(dòng)態(tài)更透明

　　行業(yè)內(nèi)，關(guān)于基金經(jīng)理的信息披露中，常以基金經(jīng)理變動(dòng)居多，此次孫延群暫時(shí)離開(kāi)工作崗位也進(jìn)行信息披露尚屬行業(yè)內(nèi)首次。這表明基金信息披露更加“陽(yáng)光”透明。1

　　關(guān)于基金投研人員的信息披露規(guī)定最早的文件是1999年頒布的《證券投資基金信息披露指引》(下稱《指引》)，該《指引》于當(dāng)年3月10日披露之日起實(shí)施。

　　這紙《指引》共計(jì)16條，3000言，附帶4條附件，形成了基金公司信息披露的基礎(chǔ)框架。

　　但該指引對(duì)基金經(jīng)理的信息披露規(guī)定較為簡(jiǎn)單。其中第十二條指出基金發(fā)生重大事件，有關(guān)信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)于第一時(shí)間報(bào)告中國(guó)證監(jiān)會(huì)，并編制臨時(shí)報(bào)告書，經(jīng)上市的證券交易所核準(zhǔn)后予以公告，同時(shí)報(bào)中國(guó)證監(jiān)會(huì)。該條例認(rèn)為基金管理人的董事長(zhǎng)、總經(jīng)理、基金托管部的總經(jīng)理變動(dòng)屬于重大事項(xiàng)。

　　不足的是，《指引》中并沒(méi)有詳細(xì)規(guī)定投資管理人(其中包括基金經(jīng)理)發(fā)生變動(dòng)需要公告。

　　直至2004年7月1日，《證券投資基金信息披露管理辦法》(下稱《辦法》)正式出臺(tái)，首次將基金經(jīng)理的變動(dòng)規(guī)定要做信息披露。《辦法》全文共計(jì)8章、38條、4900字，較《指引》詳實(shí)許多。

　　該《辦法》也首次規(guī)范基金經(jīng)理的信息披露。其中第二十三條規(guī)定，基金發(fā)生重大事件，有關(guān)信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)在兩日內(nèi)編制臨時(shí)報(bào)告書，予以公告，并在公開(kāi)披露日分別報(bào)中國(guó)證監(jiān)會(huì)和基金管理人主要辦公場(chǎng)所所在地中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)備案。其中基金管理人的董事長(zhǎng)、總經(jīng)理及其他高級(jí)管理人員、基金經(jīng)理和基金托管人基金托管部門負(fù)責(zé)人發(fā)生變動(dòng)屬于重大事項(xiàng)。

　　但是，《辦法》并未對(duì)基金高管暫時(shí)離開(kāi)的情況進(jìn)行規(guī)范。

　　事實(shí)上，這種情況在基金業(yè)中一直存在，甚至發(fā)生在一些明星基金經(jīng)理的身上。比如北京某大型基金公司明星基金經(jīng)理曾在2002-2003年出國(guó)充電，公司未予披露；又有中郵基金投資總監(jiān)彭旭去年出國(guó)半年，亦未見(jiàn)正式披露。2007年10月，彭在接受本報(bào)采訪時(shí)曾說(shuō)，“等我哪一天去學(xué)習(xí)了，我一定對(duì)外披露。但現(xiàn)在一切要以公告為準(zhǔn)。”事實(shí)證明，沒(méi)有制度約束，口頭承諾也成一紙空文。

　　3月25日上投摩根披露投資總監(jiān)孫延群休假5個(gè)月在業(yè)內(nèi)算是首創(chuàng)。

　　業(yè)內(nèi)認(rèn)為，上投摩根首開(kāi)先例也是為了主動(dòng)迎合了即將于4月1日實(shí)施的基金業(yè)信息披露新規(guī)。

　　今年3月17日，證監(jiān)會(huì)發(fā)布修訂后的《基金管理公司投資管理人員管理指導(dǎo)意見(jiàn)》(下稱意見(jiàn))，該意見(jiàn)自2009年4月1日起施行。

　　《意見(jiàn)》第三十六條明確規(guī)定：投資管理人員“擬離開(kāi)工作崗位1個(gè)月以上”，督察長(zhǎng)應(yīng)當(dāng)在知悉該信息之日起3個(gè)工作日內(nèi)，向中國(guó)證監(jiān)會(huì)相關(guān)派出機(jī)構(gòu)報(bào)告。

　　《意見(jiàn)》中也明確說(shuō)明“投資管理人員”是指公司負(fù)責(zé)基金投資、研究、交易的人員以及實(shí)際履行相應(yīng)職責(zé)的人員，涵蓋了基金經(jīng)理和投資總監(jiān)。