保監會出兩全險新指導意見，產品盈利壓力加大，保險公司做出產品策略調整

　　保險期限短于5年、有效保額低于10倍期繳保險費的兩全保險產品將陸續退出市場。根據此前保監會的監管規定，中國人壽、中國平安和中國太保等公司都陸續停售了旗下的幾款兩全險產品，進行更新換代。

　　分紅給險企帶來盈利壓力

　　據記者了解，太平洋停售的產品為鴻運年年，平安為“平安富貴人生兩全保險”、中國人壽的為金彩明天兩全保險(分紅型)等。

　　根據保監會此前發布的指導意見明確表示，兩全保險的保險期限不得短于5年、兩全保險的有效保額不低于10倍期繳的保險費。“由于兩全險的保障并不算高，投資渠道也很有限，5年期的分紅兩全險可能收益甚至不及同期存銀行，遠遠偏離了保險的本質。”信誠人壽北京分公司總經理方志男告訴記者。

　　記者發現，這幾款產品是在有效保額上不符合保監會的10倍要求。比如平安的富貴人生兩全保險，是一款適合中高端客戶的分紅產品，分3年期繳(每年繳費不得少于3萬元)和5年期繳(每年繳費不得少于2萬元)，保額起點為10萬元。根據保監會的規定，以3年期繳為例，每年如果繳3萬元保費，則保額至少要達到30萬元。

　　不過也有保險公司人士表示，保監會發布的只是指導性意見。“我們也很關注大公司的停售原因，如果是按照保監會的要求，很多兩全險產品都不符合保額的規定。也不排除這是各家公司的產品策略調整，包括分紅給公司帶來的盈利壓力。”

　　低收入者不宜“快繳快領”

　　值得一提的是，保險公司停止一個產品有多個因素，可能是保險的利潤率不高或者是因為要上新產品。雖然這是公司的正常調整，但是卻給了代理人一個促銷的說辭，每次保險公司的產品停售前大多會出現“停賣效應”，很多消費者一聽代理人說即將停賣應抓緊購買便不顧自身情況盲目購買。

　　光大永明人士指出，如果保障充分，且資金長期閑置，可考慮通過購買兩全險進行教育或養老規劃。目前，市場上的兩全險返還期限不同，包括1年、3年、5年或在人生特殊年齡段定期返還。不少公司推出了很多快速繳費、快速領取的保險，這種保險保費更高。如果僅從養老需求考慮，應盡量避免領取時間過早的產品，低收入家庭也并不適合快繳快返型產品。　　本報記者 殷潔

　　- 知多點

　　在售兩全險　多為分紅型

　　兩全險是一種既保身故責任，又能在被保險人生存期間給予一定生存金返還利益的險種，也就是說無論生或死都有保障，所以又被稱為“生死兩全險”。

　　目前，市面上在售的大多數兩全保險都是分紅型，每年或有額外的紅利給付，但仍有少量的固定收益的兩全保險在售。分紅兩全險的分紅取決于保險公司當年的經營情況，帶有分紅功能的兩全險費率會比非分紅的兩全險稍高。

　　從給付方式來看，兩全保險一般可細分成兩種，一種是“滿期返還兩全保險”，保險期滿時，被保險人依然生存，可以領到一筆滿期保險金；另一種則是現金回報更迅速的“定期返還兩全保險”，不僅會在被保險人生存到滿期時給付滿期保險金，還會在保單生效后一段時間后，如三年、五年，就定期給付一定的生存保險金，如保單金額的8%、9%。(殷潔)