抵抗通脹選對保險產(chǎn)品 萬能險收益或上調(diào)

　　央行加息已有兩周時間了，據(jù)保險公司反映在加息后分紅險的銷售有明顯的提升。保險專家表示，在加息預(yù)期較強的背景下，分紅險是可兼顧保障與抵抗通脹的產(chǎn)品。而對于銷售偏冷的萬能先來說，加息可能帶來收益的增長，因此也受到一些投資者的關(guān)注。

　　加息催熱分紅險銷售

　　分紅險的主要投資渠道是銀行大額協(xié)議存款、國債等，其中投資在銀行大額協(xié)議存款的比例最大，占到了投資總體的60%還多，其次才是國債、股權(quán)類產(chǎn)品和不動產(chǎn)類等。同時保監(jiān)會還規(guī)定了 “保險公司至少應(yīng)將可分配盈余的70%分配給分紅險客戶”，這也使投資者可以通過分享保險公司的投資收益用來抵抗通脹。

　　“分紅險吸引客戶的就是可觀的分紅，加息后這種產(chǎn)品的收益提高，分紅自然水漲船高。 ”一位保險專家指出，保險公司的協(xié)議存款利率本就高于普通利率，央行加息后，保險公司的大額協(xié)議存款的利率也隨之上調(diào)，因此，分紅險的收益也會隨之上調(diào)。

　　保險專家指出，正是由于收益隨息而動的特點，在加息通道下，分紅險通常都被用來作為抵抗通脹的工具，受到投保者青睞。據(jù)了解，加息以來，咨詢分紅險的投資者明顯增多。

　　在產(chǎn)品選擇方面，分紅險可分為投資類分紅險和保障類分紅險。現(xiàn)在，隨著人們對保險產(chǎn)品要求的提高，許多分紅險在加大投資、增加抵御通脹功能的同時，只適當(dāng)?shù)慕o予保障。保險專家提醒，分紅險雖然具有投資功能，但是其仍然屬于保險。因此，在關(guān)注投資功能和投資收益率外，也需要關(guān)心保障功能。雖然這些保障功能不一定能用上，但是還是需要做到心中有數(shù)。

　　保險專家指出，分紅險紅利的多少是保險公司當(dāng)年投資收益情況而定，收益高注定分紅險的紅利增多。同時他建議，消費者購買的分紅險分得紅利后，如果不是急需最好不取，享受累積生息，這樣時間越長收益越高。

　　萬能險收益或上調(diào)

　　近年來，受到投資市場的影響，各家公司的萬能險收益率一路下滑。在2008年時萬能險的最高收益率達(dá)到6%，而近期很多產(chǎn)品的年收益率已跌破了4%。收益的下滑，也使得萬能險產(chǎn)品遭到了市場的冷遇。

　　中國太平洋今年9月的萬能險結(jié)算利率：3.85%；中國平安公布的今年9月的萬能險結(jié)算利率為：3.75%；而泰康人壽公布2010年9月“泰康愛家贏家終身壽險”產(chǎn)品結(jié)算利率：3.875%。

　　業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，萬能險結(jié)算利率下調(diào)，這是因為壽險公司低收益難以匹配高結(jié)算利率。三大險企中報顯示，上半年投資收益均低于5%，如中國人壽為2.51%，中國平安為3.8%，太平洋保險為4.3%，均低于去年同期水平。

　　不過，此次央行加息后，不少業(yè)內(nèi)人士紛紛表示，萬能險可能迎來收益回調(diào)的機會。這次加息，5年期存款利率由3.6%上調(diào)到4.2%，增加了60個基點，已經(jīng)高于不少萬能險產(chǎn)品的結(jié)算利率。央行加息鎖定了萬能險的最低收益率，此次利好消息一出，使得萬能險結(jié)算利率在未來幾個月內(nèi)或?qū)⑸仙��?%，甚至高于4.2%。(熙礫/李瞻)