部分上市公司遭雨水"沖擊" 股市也看天公"臉色"(3)

　　此外，啤酒行業(yè)也在一定程度上受到了暴雨的影響。啤酒消費的區(qū)域性和季節(jié)性特征十分明顯。根據(jù)行業(yè)統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2009年廣東、福建、江西等此次受災(zāi)嚴(yán)重的10個省份占我國啤酒消費量約四成。通過對近10年行業(yè)統(tǒng)計數(shù)據(jù)分析，5月份、6月份作為啤酒消費的旺季，這10個省區(qū)2個月的銷量分別占全年銷售量的20%-25%之間，因此今年5月份以來南方各省暴雨和洪澇災(zāi)害對于啤酒行業(yè)的負(fù)面影響較大。考慮到年初至今氣候因素的影響,預(yù)計啤酒行業(yè)2010年銷量增速會下降1-2個百分點。

　　據(jù)了解，在10個受災(zāi)區(qū)域的行業(yè)上市公司眾多，安信證券預(yù)計華潤雪花、燕京啤酒、青島啤酒、重慶啤酒和金威啤酒上半年業(yè)績將會低于市場的普遍預(yù)期。

　　不過，除去上述受影響較為嚴(yán)重的公司，也有一些上市公司是因禍得福的。首先是種子公司。洪澇災(zāi)害嚴(yán)重影響了農(nóng)業(yè)的種植情況，嚴(yán)重的暴雨洪水常常造成大面積農(nóng)田被淹、作物被毀，致使作物減產(chǎn)甚至絕收。再加上近日農(nóng)業(yè)原材料價格上漲等各項因素，這一次洪災(zāi)對農(nóng)業(yè)生產(chǎn)，特別是對于位于長江下游的農(nóng)業(yè)經(jīng)濟(jì)造成了較大影響。統(tǒng)計顯示，相關(guān)地區(qū)農(nóng)作物的受災(zāi)面積超過了7000千公頃。不過幸好，受災(zāi)地區(qū)的農(nóng)產(chǎn)品種植公司并沒有遭受大的損失。本次洪災(zāi)殃及的江西、湖南、安徽三省是我國主要糧食產(chǎn)區(qū)，尤其是我國主要秋糧產(chǎn)區(qū)。目前，江西、湖南等災(zāi)區(qū)人民正在緊張抗洪救災(zāi)，等洪水退去以后，還可以補(bǔ)種晚稻、玉米、豆類等糧食作物，降低洪澇災(zāi)害對糧食產(chǎn)量的不利影響，補(bǔ)種糧食作物將擴(kuò)大對糧食種子需求，對隆平高科、豐樂種業(yè)、登海種業(yè)等種子公司構(gòu)成短期利好。

　　其次，根據(jù)市場炒作規(guī)律，暴雨、洪水也會對兩類行業(yè)構(gòu)成利好。一類是水電企業(yè)。在經(jīng)歷了年初的旱情后，大雨無疑為水電企業(yè)帶來了甘霖。目前，上述受災(zāi)地區(qū)的水電企業(yè)有桂冠電力、閩東電力、黔源電力等，雖然相關(guān)公司尚未發(fā)布利好公告，但從股價上看，水電股近幾日走勢頗為強(qiáng)勁。另一類是抗災(zāi)概念股。這類股票可分為受益行業(yè)，如水泵股利歐股份等；重建中的基建企業(yè)，如江西水泥、海螺水泥等；醫(yī)藥防疫行業(yè)，如華北制藥、東北制藥、魯抗醫(yī)藥等抗生素類上市公司。

　　在這次暴雨的沖擊中，農(nóng)業(yè)股受影響首當(dāng)其沖。據(jù)了解，安徽省近期部分市遭遇大暴雨襲擊，造成多條干線公路損毀嚴(yán)重，安徽省交通運輸廳緊急安排下達(dá)汛期公路水毀搶修資金500萬元用于搶修水毀公路。

　　中金最新研究報告指出，暴雨天氣將延續(xù)對農(nóng)業(yè)股的影響。近期長江流域主要是安徽南部、江西北部等遭受暴雨天氣仍在延續(xù)。

　　此外，南方多地旅游業(yè)受到嚴(yán)重的影響，作為旅游景區(qū)集中的江西、福建等地，今年由于受暴雨、洪水的自然災(zāi)害影響及出于安全等因素的考慮，不得不暫時關(guān)閉一些旅游景區(qū)。不少旅行社暫停了南方部分主要景點的組團(tuán)計劃，南方相關(guān)旅游公司短期的營收將會明顯受此影響。

　　南方水災(zāi)延續(xù)將不利于股市

　　暴雨的嚴(yán)重范圍已擴(kuò)大至資本市場，而上市公司的受損也讓投資者的擔(dān)憂情緒逐漸增加。

　　中金公司的研究報告指出，福建、江西、湖南、廣西、貴州等地遭暴雨襲擊，災(zāi)情嚴(yán)重。一般而言在整個市場向好的環(huán)境里，災(zāi)害對股指的負(fù)面作用比較小；但在弱市橫盤的情況下，災(zāi)情的擴(kuò)大則會加劇市場恐慌情緒。

　　中金認(rèn)為，災(zāi)區(qū)當(dāng)?shù)囟鄶?shù)公司將因災(zāi)情而受損，如福建的兩家上市公司圣農(nóng)發(fā)展和福建南紡都已公告了特大暴雨給公司帶來了重大損失，其股價也都出現(xiàn)調(diào)整，其他行業(yè)包括旅游酒店、運輸?shù)纫捕紩�因�?zāi)情而受到負(fù)面影響。

　　此外，雖然當(dāng)前受災(zāi)區(qū)域非大宗原糧主產(chǎn)區(qū)，主要受影響作物為親水性較好的水稻，但水災(zāi)時間的延續(xù)仍有可能導(dǎo)致通脹預(yù)期的升溫，進(jìn)而不利于股市。

　　部分板塊因禍得福

　　盡管部分公司受災(zāi)嚴(yán)重，但根據(jù)市場炒作規(guī)律，暴雨會對水電企業(yè)、建材類公司、電力設(shè)備、電纜類企業(yè)，以及抗災(zāi)概念股等或?qū)��?gòu)成利好。

　　業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，在經(jīng)歷年初旱情后，大雨無疑為水電企業(yè)帶來了甘霖。洪澇災(zāi)害后，各地必然加強(qiáng)對水利基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)，因此這類水利股最受益。其次，當(dāng)洪水退去后，災(zāi)區(qū)疫情控制肯定是重中之重。醫(yī)藥板塊因此有望成游資炒作的對象。

　　而中金公司研究部認(rèn)為，從交易性機(jī)會來看，部分板塊可能因災(zāi)后重建的需求量增加而引發(fā)市場的關(guān)注。

　　這些板塊包括四個方面，一是災(zāi)害有可能導(dǎo)致疫病的產(chǎn)生及蔓延，同時各類疫病的防治也是災(zāi)后重建工作的重點之一，所以各類抗感染藥物及疫苗、常見病（如感冒、腹瀉）等治療藥物和醫(yī)療器械生產(chǎn)廠商可能從中受益；二是受運輸半徑限制，災(zāi)區(qū)附近的建材類公司或可受益于災(zāi)后重建；三是從近期的新聞來看，災(zāi)區(qū)的電網(wǎng)受損嚴(yán)重，因此部分電力設(shè)備、電纜等公司也有可能因此受益；四是水電、水利企業(yè)可能因為來水量的增加部分受益。