期指主力“凈空單”減少 升水微幅擴大

　　受到現貨再度大幅下跌的影響，16日期指四合約紛紛收跌，下跌幅度普遍在4%左右。不過，截至16日收盤，期指主力IF1012合約主力持倉的“凈空單”數量明顯下降，而較現貨的升水微幅擴大。這顯示出期指資金對現貨的反彈有所期待。

　　16日早盤，期指主力IF1012合約低開后震蕩下挫，下午1點20分左右，在現貨市場帶領下快速跳水，跌破3300點大關。截至收盤，IF1012合約報3211.2點，下跌145.4點，跌幅為4.33%。其他三合約均下跌超過100點，跌幅在4%左右。

　　近幾個交易日以來，IF1012合約主力持倉的“凈空單”一直處于步步攀升狀態，到15日收盤，IF1012合約主力持倉的“凈空單”更是創下5132手的歷史新高，但16日“凈空單”數量下降了700余手。

　　從16日收盤后中金所公布的主力持倉數據來看，多方主力累計持倉17589手，空方累計持倉22020手，仍然處于“凈空單”狀態，但與上一交易日相比，多方主力累計持倉增加588手，空方減少了392手，相當于期指主力16日凈增了近1000手多單。

　　而從期指主力合約較滬深300指數的升水來看，16日收盤主力合約升水擴大到41.66點，較上一交易日升水幅度擴大近10%。業內人士指出，現貨市場經歷近幾個交易日的深幅調整之后，期指升水微幅擴大，顯示出期指資金對現貨后市的反彈有所期待。

　　另外，本周五期指11月合約即將進入交割，根據東方證券金融衍生品首席分析師高子劍測算，經過前期的連續下跌，目前11月合約98.7%的多頭已經處于虧損狀態。高子劍表示，隨著交割日的臨近，多頭可能很難“翻身”。不過，業內人士指出，11月合約的持倉已連續9個交易日下降，截至16日收盤，期指11月合約的持倉量僅為4070手，創下期指上市以來當月合約同期持倉量的新低，因此產生的影響不會太大。 記者 湯池